本文最后更新于2020年01月05日;如遇问题,请留言及时通知站长。

这是李笑来 2019 年 7 月写的一篇关于定投的文章,GitHub地址: 定投 —— 大佬的自我修养

作者声称:普通人错过这本书的“踏空成本”无限大…… https://b.watch

定投改变命运

------下面是内容节选,前面带竖线的内容是我自己的读后感------

我猜,作为一个普通人,你肯定不止一次听过一个令人心惊胆颤的词汇:阶层固化。

阶层固化,最可怕的是思想的固化,教育的目的应该发展人的多样性,这样人类才可能进步。同样,学校教育除了拿到毕业证之外,一定要培养自学能力,要学会思想的独立。

所谓的定投,就是针对某个投资标的在很长的时间内定期投资一定的金额。

可自由参与的证券交易市场,是当今现代世界里的奇迹 —— 正是因为它的存在,所有的普通人才有了至高无上的机会.

自由参与,并不意味着必赢。市场就是战场,没有充足的准备,上去就是送死。不过,好歹还给予了上场的机会。

绝大多数终生抱怨的人其实并不知道他们每个人(对,就是每个人)都实际上因为无知错过了自己摆脱一切抱怨的机会。

还是要多读书,知识改变命运。

投资是普通人摆脱阶层固化的唯一靠谱方式。

与之相反,靠死工资,只能改善生活,提高生活品质。想有较大的改变,可以试着做生意、房地产及金融市场。

被认为是二十世纪最有影响力的经济学家之一的富兰克·奈特(Frank H Knight)有个著名的观点:
“决定一个人富有的三个条件,一是出身,二是运气,三是努力;
—— 而这三者之中,努力是最微不足道的。”

出身和运气就像上帝向你伸出的手,你能不能抓住,取决你为此下了多少功夫。成功是累积效应的结果,你必须很努力,坚持不懈,最终才能从平凡走向成功。
亦如井底的青蛙,每天向上爬,晚上休息时往下溜,如果不坚持,始终爬不出来,看不到更精彩的世界,而只能坐井观天。

或者,可以这样说,你的出身和运气目前还没不给力,那还不努力的话,你想咸鱼翻身可能吗?

投资的本质就是用你的钱去帮你赚钱 —— 而钱这个东西,它是不休息的,它一年 365 天,每天 24 小时,在投资正确的前提下,它都在为你工作……

在我看来,传统的证券交易市场绝对值得被称为世界第九大奇迹 —— 除了公认的世界七大奇迹之外,爱因斯坦曾经将 “复利” 称为世界第八大奇迹。

直接选择市场上所有人都看好的股票。注意这个“最”字。在深证你就直接买万科,在上证你就买直接贵州茅台,在纳斯达克你就直接买苹果,在港交所你就直接买腾讯,在区块链交易所你就直接买比特币……

嗯,我准备定投2019年度的贵州茅台,呵呵

如果说,传统证券交易市场可以被称为世界第九大奇迹,那么,区块链交易市场在我看来必须被称为世界第十大奇迹。区块链交易所,就是传统证券交易市场的颠覆版。

在交易市场这个神奇的地方,普通人唯一靠谱的投资方式只有定投 —— 切记!
对于定投来说,每次均价降低都相当于是“向前平移了你的入场时间” 。

看我写的 《用定投复盘2019年的洛阳玻璃(600876)》

只投资单个标的的机会成本无限大!所谓的机会成本,指的就是你的钱若是被用来投资了某个标的,那些钱就不能同时被用来投资另外一个标的…… 如果你用一些钱投资了 A,那么那些钱就不能同时用来投资 B,于是,B 的未来涨幅就会成为你投资 A 的那些钱未来收益的机会成本。

一个简单的办法就是投资一系列优质标的。当你购买指数基金或者 ETF 的时候,你的投资对象不再是某一个优质企业或者项目,而是一系列优质企业或者项目!

嗯,要分析一下定投300ETF或500ETF。

只投资某个最优秀的企业,一方面机会成本无限高,另外一方面也没有任何有效方法规避黑天鹅事件 —— 放到越远的长期视角来看越是如此。
但是,这世界有没有长期来看只涨不跌的标的?有的!那就是人类的经济发展

当我设计 BOX 的时候,考虑得最重要的是区块链技术发展路线,我在很多地方都说过的那个区块链技术发展路线:可信账簿 → 可信代码 → 可信执行环境 → 可信设备……

逻辑是人类面对未来时唯一相对靠谱的可用工具。

没有只涨不跌的标的,只有长期来看只涨不跌的标的。
定投是长期持续投入的行为,所以,投资标的必须满足 “长期不断看涨” 的属性。

对资产来说,流动性是决定性因素。如果没有流动性的话,无论多有价值的资产,都和面对敌人的时候你的手枪里虽然确实有子弹但那子弹却被卡在弹夹里就是射不出来差不多……

参与定投社区一定是最优策略。如果你想要定投 BOX,那你就要去参与 b.watch 社区。如果你想要投资美股,或者投资港股,那你就想办法到网上去寻找相应的优质垂直社区。

我一直想不明白:为什么我一个小小散户竟能左右整个市场?不管之前涨势多么疯狂,我一买入它必定下跌!哪怕已经破了 30 日支撑线,死叉叉了一次又一次,我一卖出它就上涨。我一空仓大盘疯涨,我一满仓大盘狂泻。手握百亿资金的庄家们竟死死盯着我手里这几万块钱不放。这到底是为啥?!

哈哈,辛酸,笑中带泪~~~

刚刚冲进交易市场的所谓投资者,理论上来讲就好像是原始人冲进了现代金融市场......
他出手的依据是什么?其实只不过就是所谓的“跟着感觉走”。用行家的术语来说,就是“随机漫步的傻瓜”。

“频繁更换车道”:这种人就好像在路上堵车的时候不断并线换道的人一样。他买了一个标的,但, 没多久就会发现别的标的涨得比自己手中的这个标的更多…… 然后就忍不住了,并线换道,把自己手中的标的卖出去,买入另外一个标的。可是,没多久,他就会发现新标的到了他手中之后,就涨得不像它原来那么猛了,甚至反倒开始跌了…… 自认倒霉的他可能还会换回去,直到承认自己的确不适合干这行为止。

定投策略成功的关键完全在于心理建设

量力而行 --- 不要借钱去投资.

必须主动培养塑造呵护自己的主动人格。一切的独立思考者都是主动的,他们会自发地研究问题,当然也会自发地去发现问题,最后自发地去验证自己的思考结果。

在绝大多数情况下,选择做个主动的人基本上是没错的。选择主动完成任务,选择主动修改方向,选择主动总结经验,选择主动承担责任,选择主动学习进步……

无论是谁,都无法否认,整体上来看,这些年来,中国的经济增长长期绝对处于历史上最好的状态。
赵本山有段吐槽,非常正确:自己没能力就说没能力,怎么你到哪儿,哪都大环境不好,你就是个破坏大环境的人啊!

主动是有边界的。

主动的第一个边界是自己。
家长正确的选择原本应该是:

  • 应该主动把自身变得越来越好;
  • 使得孩子因羡慕产生变好的愿望,进而孩子会采取主动,哪怕仅仅是表面模仿都是好的开始……

主动的第二个边界是控制范围,识别出那些不能控制的东西更重要。

影响力不在于你主动说什么,你主动做什么…… 影响力的本质是:你的所做所为能够引发他人的主动?

凡是对你产生重大影响的,都不是你所能控制的……决定命运的关键性因素常常在主动边界之外……
决定命运的关键性因素常常在主动边界之外…… 主动边界之外最关键的因素是什么呢?一个词而已:趋势

所谓 “识时务者为俊杰”,是正确的描述,因为不理解趋势,甚至感受不到趋势的人,只能是平庸之辈。所谓 “时势造英雄”,也是正确的描述,因为趋势处于主动边界之外,却又起着决定性的作用,没有时势,就没有英雄。

驾驭趋势的最优策略只能是主动地被动。
什么叫主动地被动?

  • 主动地选择最正确的趋势;
  • 被动地等待趋势发挥作用……

绝大多数被人们认为是选择的东西,实际上并没有价值。

三思而后行,行动之前思考行动的目的与意义很有必要。

绝大多数的平庸,根源都可以归结为把时间精力浪费在与趋势无关的选择上。放在任何人身上都一样:一生当中最重要的决策三五个而已。求学、婚姻、事业......

一切跟趋势无关的,都是鸡毛蒜皮。

一切道德婊都是真正的骗子,不管他们有意还是无意。

把投资对象从某个项目移到整个行业发展趋势上

这句话很重要,投资方向不能错。

我建议你从现在开始就用实名,而不是随便写的昵称。相信我,个人品牌很重要。

不要胡说八道,不要说一些你不能负责的话。更不要拿着别人的安全表现你的勇敢。

所谓的教育,本质上来看,就是一个个体所在的那个系统想让他变成什么样子……
如果,教育就是这个系统想让你变成什么样子,那么,与之相对地,自学,就是你自己想要变成什么样子。

真正主动的人完全不信命。随着时间的推移,绝大多数人的站位会从右向左靠拢 —— 也就是越来越信命。

一切的真相都没有任何义务照顾你的情绪。勇气是唯一不可伪造的美德。

所谓的迷信,不过是思考有漏洞却不知道漏洞在哪里而导致的结果而已。

所谓的完全不信命,就是一个人下定决心而后竭尽全力,尽量不让自己过去中不好的部分影响自己的未来。

为自己想做的、正在做的事情拼命赋予伟大的意义。人生本无意义,意义是活出来的。

赚到很多钱的意义在哪里?不就是为了保证了自己去干自己喜欢干的事情的时候不被外界打扰吗?

要么不做,无论是什么,只要是决定做,那么,做活就要做全套。

绝大多数普通人并没有磨练出真正的以理服人的能力。

经济周期的形成,本质上是多方协作时而协调、时而不协调造成的。信息的高速流动使得全球化协作更为连贯更为容易,因此,虽然危机依然会不断产生,但修复速度正在变得越来越快。

什么叫长期?在我看来,对普通人来说,所谓的长期不过是 “至少度过两个大周期” —— 这就是长期了,如果能度过三个周期,基本上已经相当于巴菲特的永远了…… 两个周期多久呢?现在区块链数字资产的总市值波动周期,大约是三到五年,所以,七年左右的时候,很大概率是已然度过两个周期了。请注意,重点在两个大周期,而不是七年。

人至践则无敌!

在未来的十年中,有个过去并未受到广泛重视的一种标的就是区块链数字资产。

BOX,很简单,就是锚定“一揽子主流区块链资产投资标的”的区块链凭证(Token)。想要换取 1 BOX 的话,你要是用 0.0001 BTC + 0.15 EOS + 0.0008 XIN。

【后记】

2020-01-05:读完第 2 遍,试着用定投复盘股票和指数型基金。
单份净值: 1.284506 USDT
流通总市值: 13,450,953.773 USDT
当前流通量: 10471694 BOX